Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах


Что такое Кредитный анализ | Credit Analysis

Кредитный анализ - англ. Credit Analysis, является процессом, который используют кредиторы, чтобы определить, можно ли предоставить кредит заемщику или нет. В случае принятия положительного решения о выдаче кредита, этот процесс также используется для определения его суммы и сроков возврата. Кредитный анализ используется для определения кредитоспособности как физических, так и юридических лиц.

Любое лицо, которое претендует на получение кредита, может подвергнуться кредитному анализу. Цель этого процесса состоит в том, чтобы оценить, может ли потенциальный заемщик позволить себе погасить задолженность и с какой вероятностью он сделает это. Это заключение обычно делается кредитным аналитиком или отделом кредитного анализа.

Существует множество показателей, которые обычно рассматриваются в кредитном анализе. Один из них является доходом. Кредитор почти всегда требует информацию об источниках дохода заемщика и о его сумме. Но даже если доход заемщика позволяет осуществлять выплаты, в предоставлении кредита может быть отказано. Это может быть вызвано тем, что, например, у заемщика может быть слишком много уже существующих долговых обязательств.

Кредитный анализ также обычно предполагает изучение расходов. Кроме того кредиторы изучают информацию об уже существующих долговых обязательствах заемщика. Он может располагать крупным доходом, но если его значительная часть идет на осуществление платежей по существующим кредитам, это может быть расценено как сокращение потенциальных возможностей осуществления выплат для других кредиторов.

Другой причиной, изучение которой также предполагает кредитный анализ, может быть нестабильность источников или сумм дохода. У заемщика может быть достаточные средств для осуществления выплат в настоящее время, но возможно он недавно устроился на новую работу, либо часто менял место работы. Это может заставить кредиторов оценивать заемщика, как лицо с повышенным риском не выполнения обязательств по своим платежам.

Кредитный анализ также предполагает изучение кредитной истории заемщика. Другими словами, кредиторы обычно рассматривают как потенциальный заемщик выплачивал предыдущие кредиты. Если у потенциального заемщика были прецеденты неоплаты определенных счетов, либо имело место несвоевременное осуществление платежей по кредитам, то это может быть причиной в отказе предоставления займа.

Также кредитный анализ предполагает оценку необходимости кредита для заемщика. Технически лицо может быть в состоянии осуществлять платежи по кредиту, но многие кредиторы устанавливают определенный порог в процентах от дохода заемщика, при превышении которого кредит не будет предоставлен. Например, физическое лицо намеревается приобрести дом в кредит. Технически заемщик может быть в состоянии осуществлять ежемесячные ипотечные платежи, но они будут «съедать» 70% его дохода. У потенциального кредитора может, однако, быть правило не выдавать ипотеку, когда размер платежа превышает 30% дохода заемщика.

При кредитном анализе также исследуются факторы, которые оказывают благоприятное влияние на решение о выдаче кредита. Плюсом для заемщика будет тот факт, что он вовремя осуществлял все платежи по существующим кредитам и не имеет каких-либо претензий от третьих лиц по неоплаченным счетам. Также для заемщика целесообразно выплатить все небольшие кредиты, если это возможно, чтобы сократить общую сумму существующих долговых обязательств. Некоторые из этих вещей могут потребовать времени, что задержит выдачу кредита, но возможно улучшит кредитоспособность.


Спецификация фьючерсов

10.01.2018
Финансовый рынки / Фьючерсы

Спецификация фьючерсных контрактов является официальным документом, в котором организатор торгов (биржа) раскрывает все параметры фьючерсного контракта и правила торговли ... читать дальше

Обмениваемые облигации

04.01.2018
Финансовый менеджмент / Гибридные ценные бумаги

Обмениваемые облигации дают инвестору право их обмена на обыкновенные акции другой компании, в которой, как правило, у компании-эмитента есть доля в уставном капитале ... читать дальше

Ценообразование на основе затрат

28.12.2017
Управленческий учет / Модели ценообразования

Ценообразование на основе затрат (Cost-based Pricing) является подходом к определению цены реализации продукции на основе затрат с добавлением фиксированной наценки, которая позволяет выйти на целевую сумму прибыли ... читать дальше

Факторинг дебиторской задолженности

23.12.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Факторинг дебиторской задолженности является одним из инструментов, позволяющим привлечь краткосрочное финансирование, путем передачи права требования долга фактору ... читать дальше

Варранты

12.12.2017
Финансовый менеджмент / Гибридные ценные бумаги

Варранты – это ценные бумаги, дающие право инвестору приобрести определенное количество обыкновенных акций по фиксированной цене (цене исполнения) в течение установленного срока ... читать дальше

Теория арбитражного ценообразования

07.12.2017
Финансовый менеджмент / Риск и доходность

Теория арбитражного ценообразования (англ. Arbitrage Pricing Theory, APT) утверждает, что цена актива зависит от множества факторов, однако превалирующим является эффективность арбитража ... читать дальше

Индексный анализ финансовой отчетности

28.11.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Индексный анализ предполагает трансформацию данных финансовой отчетности в форме индекса, которое позволяет отследить их изменение по отношению к базовому учетному периоду и определить тенденции ... читать дальше

Мультипликатор собственного капитала

22.11.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Мультипликатор собственного капитала или финансовый рычаг является коэффициентов, оценивающим в какой степени формирование активов профинансировано собственниками ... читать дальше

Модель Дюпона (DuPont)

16.11.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Факторный анализ на основе модели Дюпона (DuPont) предполагает декомпозицию коэффициента рентабельности собственного капитала (ROE) с целью определения факторов, оказывающих ... читать дальше