Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах


Что такое Брокер-дилер | Broker-Dealer

Брокер-дилер - англ. Broker-Dealer, термин, используемый в регуляторных положениях, регламентирующих предоставление финансовых услуг в США. Брокер-дилер является компанией или другой организацией, которая торгует ценными бумагами за счет собственных средств или от имени своих клиентов.

Хотя многие брокеры-дилеры являются «независимыми» фирмами, предоставляя исключительно услуги брокера-дилера, остальные являются бизнес-подразделениями или филиалами коммерческих банков, инвестиционных банков или инвестиционных компаний.

Выполняя торговые приказы от имени клиента, такая фирма действует как брокер. Выполняя торговлю за счет собственных средств на свой страх и риск, такая фирма действует как дилер. Ценные бумаги, купленные у клиентов или других фирм от лица дилера, могут быть проданы клиентам или другим фирмам, также от лица дилера, или они могут стать частью авуаров фирмы.

При этом профессионального участника на рынке ценных бумаг, который осуществляет исключительно деятельность дилера, следует называть дилером.

Объявляя цену, брокер-дилер (как и просто дилер) обязан огласить другие существенные условия купли - продажи ценных бумаг: минимальное и максимальное количество ценных бумаг для покупки и/или продажи, а так же срок действия заявленной цены.

Функции брокера-дилера включают:

- все функции брокера, включая консультирование по финансовым вопросам;

- организация и поддержание определенных объемов торговли (обеспечение ликвидности), или так называемый маркет-мейкинг (объявление цены, обязательство продать или купить ценную бумагу по заявленной цене, объявления минимального и максимального количества ценных бумаг, которые могут быть куплены / проданы по заявленной цене, продолжительность периода времени, в течение которого доступна заявленная цена).


Кодекс деловой этики CFA

10.09.2018
Подготовка к экзамену CFA / Уровень 1

Институт CFA организован в первую очередь для продвижения более высоких стандартов среди профессионалов инвестиционной отрасли, в основе которых лежит Кодекс деловой этики ... читать дальше

Структура процентных ставок

30.08.2018
Финансовый менеджмент / Риск и доходность

Структура процентных ставок состоит из множества компонентов, каждый из которых представляет собой определенную компенсацию кредитору ... читать дальше

Уступка дебиторской задолженности

16.05.2018
Финансовый учет / Дебиторская задолженность

Уступка дебиторской задолженности является договором займа, обеспечением по которому выступает сама дебиторская задолженность ... читать дальше

Метод процента от чистой реализации в кредит

09.05.2018
Финансовый учет / Дебиторская задолженность

Метод процента от чистой реализации в кредит является одним из разрешенный способов оценки величины сомнительных долгов при подаче финансовой отчетности соответствующей стандартам МСФО ... читать дальше

Управление денежными средствами

11.04.2018
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Управление денежными средствами является одним из ключевых аспектов управления предприятием, направленное на достижение компромисса между ликвидностью и рентабельностью ... читать дальше

Невозвратные затраты

04.04.2018
Управленческий учет / Классификация затрат

Невозвратные затраты являются понесенными в прошлом расходами, которые невозможно возместить, поэтому их не следует учитывать при принятии инвестиционных решений ... читать дальше

Larson&Holz – нулевой спред от брокера

28.03.2018
Форекс / Брокеры

Мы продолжаем разговор о самых интересных и уникальных сервисах от компании Larson&Holz. Необходимо отметить, что компания разработала множество сервисов ... читать дальше

Альтернативные затраты

28.03.2018
Управленческий учет / Классификация затрат

Концепция альтернативных затрат широко используется в управленческом учете при обосновании решений с учетом не только затрат, но и упущенной выгоды ... читать дальше

Реестр старения дебиторской задолженности

21.03.2018
Финансовый учет / Дебиторская задолженность

Реестр старения дебиторской задолженности является дополнением к финансовой отчетности, которое позволяет оценить долю безнадежной дебиторской задолженности ... читать дальше