Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах

Схема погашения кредита убывающими платежами

Досрочное погашение кредита, выплачиваемого по схеме убывающих платежей, возможно при соблюдении определенных условий.

Тут перед заемщиком может возникнуть «нюанс» наличия штрафных санкций за досрочное погашение кредита. Банк, таким образом, компенсирует недополученную прибыль, поскольку из-за уменьшения остатка задолженности будут недополучены ожидаемые проценты. Потому надо внимательно изучать договор предоставления кредита на предмет выявления таких «сюрпризов».

Теперь рассмотрим механизм досрочного погашения кредита на основе предыдущего примера.

Базовый график погашения кредита выглядел следующим образом:

Дата платежа Тело кредита Остаток
задолженности
Сумма процентов Платеж Количество дней за период
17.03 1500 18000 234,74 1734,74 28
17.04 1500 16500 238,23 1738,23 31
17.05 1500 15000 209,59 1709,59 30
17.06 1500 13500 194,92 1694,92 31
17.07 1500 12000 167,67 1667,67 30
17.08 1500 10500 151,60 1651,60 31
17.09 1500 9000 129,95 1629,95 31
17.10 1500 7500 104,79 1604,79 30
17.11 1500 6000 86,63 1586,63 31
17.12 1500 4500 62,88 1562,88 30
17.01 1500 3000 43,32 1543,32 31
17.02 1500 1500 21,66 1521,66 31
Итого 18000 - 1645,97 19645,97 28

Допустим, заемщик решил досрочно погасить часть кредита и внес 15.04 5000 долл. США в счет погашения задолженности.

Главной особенностью данной схемы погашения кредита является то, что тело кредита может быть погашено в любой момент, а проценты только в расчетный период. Как правило, банк предоставляет клиенту 5-7 дней для погашения процентов после даты платежа. В нашем примере начиная с 17 числа каждого месяца.

Для нашего примера это означает, что 15.04 все 5000 долл. США пойдут в счет погашения основной суммы долга, что повлечет за собой пересчет остатка задолженности и величины процентов.

Остаток задолженности в период с 17.03 по 14.04 (29 дней) составит 16500 долл. США. После внесения средств в размере 5000 долл. США остаток задолженности в период с 15.04 по 16.04 (2 дня) составит 11500 долл. США. Таким образом, в расчетный период (начиная с 17.04) клиент будет обязан погасить только проценты, сумма которых составит:

16500 * 0,00046575 * 29 + 11500 * 0,00046575 * 2 = 233,57 долл. США

При досрочном погашении кредита убывающими платежами пересчитывается базовый график погашения. В нашем примере до конца срока погашения кредита остается 10 месяцев, начиная с 17.04 по 17.02. Таким образом, новый базовый график погашения будет выглядеть следующим образом.

Дата платежа Тело кредита Остаток
задолженности
Сумма
процентов
Платеж Количество дней за период
17.05 1150 11500 160,68 1310,68 30
17.06 1150 10350 149,44 1299,44 31
17.07 1150 9200 128,55 1278,55 30
17.08 1150 8050 116,23 1266,23 31
17.09 1150 6900 99,62 1249,62 31
17.10 1150 5750 80,34 1230,34 30
17.11 1150 4600 66,42 1216,42 31
17.12 1150 3450 48,21 1198,21 30
17.01 1150 2300 33,21 1183,21 31
17.02 1150 1150 16,60 1166,60 31
Итого 11500 899,30 12399,30

Порядок проведения расчетов можно посмотреть по этой ссылке.

Как можно видеть, график погашения претерпел изменения, в сравнении с первоначальным вариантом. Если в дальнейшем клиент будет погашать кредит досрочно, то при каждой операции перерасчет базового графика погашения будет производиться аналогично.


Первоначальная маржа

20.02.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

Первоначальная маржа (Initial Margin) является суммой, которую участник рынка должен иметь на своем маржинальном счете чтобы иметь возможность выставить приказ на ... читать дальше

Поддерживающая маржа

15.02.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

Поддерживающая маржа (Maintenance Margin) является минимально допустимым балансом маржинального счета, который позволяет инвестору поддерживать открытой позицию по фьючерсному контракту ... читать дальше

Контанго фьючерса

09.02.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

Фьючерсный рынок переходит в ситуацию контанго (англ. Contango, CGO) в случае когда фьючерсный контракт с более поздним месяцем экспирации торгуется дороже, чем аналогичный фьючерс более ранним месяцем экспирации ... читать дальше

Бэквордация фьючерса

27.01.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

На фьючерсном рынке бэквордацией (англ. Backwardation) называют ситуацию, когда фьючерсный контракт с более поздней датой экспирации котируется дешевле, чем аналогичный контракт с более ранней датой экспирации ... читать дальше

Ролловер фьючерса

18.01.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

Ролловер или «перекат» фьючерса состоит в продаже (покупке) заканчивающегося контракта с одновременной покупкой (продажей) контракта с более поздней датой экспирации ... читать дальше

Спецификация фьючерсов

10.01.2018
Финансовые рынки / Фьючерсы

Спецификация фьючерсных контрактов является официальным документом, в котором организатор торгов (биржа) раскрывает все параметры фьючерсного контракта и правила торговли ... читать дальше

Обмениваемые облигации

04.01.2018
Финансовый менеджмент / Гибридные ценные бумаги

Обмениваемые облигации дают инвестору право их обмена на обыкновенные акции другой компании, в которой, как правило, у компании-эмитента есть доля в уставном капитале ... читать дальше

Ценообразование на основе затрат

28.12.2017
Управленческий учет / Модели ценообразования

Ценообразование на основе затрат (Cost-based Pricing) является подходом к определению цены реализации продукции на основе затрат с добавлением фиксированной наценки, которая позволяет выйти на целевую сумму прибыли ... читать дальше

Факторинг дебиторской задолженности

23.12.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Факторинг дебиторской задолженности является одним из инструментов, позволяющим привлечь краткосрочное финансирование, путем передачи права требования долга фактору ... читать дальше