Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах

Срочные депозиты под простые проценты

Срочные депозиты являются вкладами, которые размещается на определенный срок, в течении которого клиент не может ими распоряжаться. Однако при определенных условиях, прописанных в договоре, возможно досрочное прекращение его действия. Это, как правило, сопровождается штрафными санкциями в форме аннулирования начисленных на тот момент процентов.

Таким образом, основными атрибутами договора о размещении срочного депозита будут:

  • сумма депозита;
  • срок действия договора;
  • процентная ставка, как правило, годовых;
  • временная база для расчета процентов;
  • период и порядок капитализации процентов.

Механизм открытия срочного депозита реализуется через специальный депозитный счет, на котором находятся внесенные средства до момента истечения срока договора. Проценты начисляются ежедневно на остаток средств на этом счету. Помимо этого условиями договора может быть предусмотрено пополнение депозитного счета в течении действия срока договора.

Следует отметить, что с депозитного счета невозможно осуществлять расчетные операции и платежи.

Капитализация процентов осуществляется, согласно условий договора, на текущий счет вкладчика.

Рассмотрим порядок начисления процентов и капитализации простых процентов на примере.

17.02 вкладчик разметил депозит на сумму 10000 долл. США сроком на 1 год. По срочному депозиту начисляются простые проценты по ставке 10% годовых. Согласно условий договора временная база для расчета процентов составляет 365 дней, а капитализация процентов осуществляется ежемесячно.

Начиная с 17.03, проценты будут начисляться ежедневно исходя из процентной ставки:

10% / 365 = 0,027397%

График капитализации процентов согласно условий договора будет выглядеть следующим образом.

Дата
капитализации
процентов
Остаток средств
на депозитном
счету
Сумма процентов Количество дней
за период
17.03 10000 76,71 28
17.04 10000 84,93 31
17.05 10000 82,19 30
17.06 10000 84,93 31
17.07 10000 82,19 30
17.08 10000 84,93 31
17.09 10000 84,93 31
17.10 10000 82,19 30
17.11 10000 84,93 31
17.12 10000 82,19 30
17.01 10000 84,93 31
17.02 10000 84,93 31
Итого 1000

Цифры, указанные в таблице были получены следующим образом.

Поскольку проценты начисляются ежедневно, а период капитализации составляет месяц, то в период с 17.02 по 16.03 (28 дней) на остаток средств на депозитном счету будут начислены проценты:

10000 * 0,00027397 * 28 = 76,71 долл. США

В день капитализации 17.03 начисленные проценты в размере 76,71 долл. США будут зачислены на текущий счет клиента.

Поскольку остаток на депозитном счету не изменился, то в период с 17.03 по 16.04 (31 день) сумма начисленных процентов составит:

10000 * 0,00027397 * 31 = 84,93 долл. США

17.04 проценты в размере 84,93 долл. США капитализируются на текущий счет клиента.

Дальнейшие расчеты производятся аналогично.

В конечном итоге, 17.02 на текущий счет клиента будут капитализированы проценты в размере 84,93 долл. США и с депозитного счета перечислена сумма депозита 10000 долл. США.

ABC-анализ

20.09.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

ABC-анализ является методикой категоризации товарно-материальных запасов или дебиторов, основывающейся на принципе Парето, которая позволяет выделить наиболее существенные позиции номенклатуры или ключевых дебиторов ... читать дальше

Стратегии финансирования оборотных средств

13.09.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Выбор стратегии финансирования оборотных средств строится на компромиссе между и риском рентабельностью, от которого будет зависеть пропорция, в которой будут использованы долгосрочные и краткосрочные источники финансирования потребности в чистом оборотном капитале ... читать дальше

Бюджет денежных средств

06.09.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Бюджет денежных средств представляет собой постатейную детализацию источников поступления и направлений расходования денежных средств, назначением которого является выявление кассовых разрывов и определение способов их устранения ... читать дальше

Система точно в срок - JIT

30.08.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Система управления производством и запасами «точно в срок» (англ. Just in Time, JIT) преследует цель снижения расходов, связанных с поддержанием товарно-материальных запасов, и уменьшения потребности в оборотном капитале ... читать дальше

Теория налоговых предпочтений

23.08.2017
Финансовый менеджмент / Дивидендная политика

Теория налоговых предпочтений утверждает, что некоторые инвесторы предпочитают получение дохода от прироста капитала доходу от дивидендов, поэтому готовы заплатить больше за акции компаний, которые выплачивают низкие дивиденды ... читать дальше

Теория синицы в руках

20.08.2017
Финансовый менеджмент / Дивидендная политика

Теория синицы в руках Гордона-Линтнера утверждает, что инвесторы предпочитают доход от выплаты дивидендов, доходу от прироста капитала, то есть дивидендная политика оказывает влияние на поведение инвесторов ... читать дальше

Теория иррелевантности дивидендов

10.08.2017
Финансовый менеджмент / Дивидендная политика

Теория иррелевантности дивидендов Модильяни-Миллера была впервые предложена авторами в 1961 году. Авторы теории пришли к выводу, что дивидендная политика компании не оказывает влияния ни на рыночную стоимость ... читать дальше

Подход к структуре капитала на основе чистой операционной прибыли

05.08.2017
Финансовый менеджмент / Структура капитала

Подход к структуре капитала на основе чистой операционной прибыли основывается на предположении о том, что рыночная стоимость компании и средневзвешенная стоимость капитала не зависят от уровня используемого финансового рычага ... читать дальше

Вертикальный анализ

26.07.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Методика проведения вертикального анализа, известного также анализ как масштаба, предполагает отображение данных финансовой отчетности не в денежном выражении, а в процентах от базового показателя ... читать дальше