Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах

Простое скользящее среднее | Simple Moving Average, SMA

Простое скользящее среднее (англ. Simple Moving Average, SMA) является одним из наиболее широко используемых индикаторов в техническом анализе. Он не только используется в качестве самостоятельной методики, но и лежит в основе многих других технических индикаторов. При осуществлении сглаживания всем наблюдениям случайной величины из интервала сглаживания присваивается одинаковый удельный вес.

Формула

С математической точки зрения простое скользящее среднее представляет собой среднее арифметическое значение, а для расчета его значения используется следующая формула:

Простое скользящее среднее, SMA формула

где SMAt – значение простого скользящего среднего в период времени t;

n – интервал сглаживания;

Pt-i – значение случайной величины на момент (t-i).

Пример расчета

Рассмотрим порядок сглаживания ценовых колебаний при помощи простого скользящего среднего на примере данных о цене акций Компании XYZ, представленных в таблице.

Простое скользящее среднее - пример расчета

Предположим, что интервал сглаживания равен 4. В этом случае первое значение SMA может быть рассчитано для 4-го периода по приведенной выше формуле и составит 6,8.

SMA4 = (7,1+7,9+6,7+5,3)/4 = 6,8

В пятом периоде его значение уже составит 6,7.

SMA5 = (5,2+7,1+7,9+6,7)/4 = 6,7

Для следующих периодов расчеты были проведены аналогично и графически представлены на рисунке.

Простое скользящее среднее

Рассмотренная методика технического анализа позволяет устранить резкие ценовые колебания и установить направление превалирующего на рынке тренда. Однако использовать SMA в качестве самостоятельного индикатора для генерации сигналов на покупку или продажу следует с особой осторожностью. При сглаживании каждое значение цены обладает одинаковым весом, поэтому для этого индикатора характерно определенное запаздывание, называемое лагом. Оно возникает в результате того, что при добавлении нового значения цены, его вес будет незначительным, по сравнению со старыми. Соответственно, чем больше будет интервал сглаживания, тем больше будет период запаздывания.

Следует отметить, что увеличение интервала сглаживания позволяет устранить больше ложных сигналов, но при этом возникающие сигналы будут приходить с большим запаздыванием. Напротив, уменьшение интервала сглаживания приведет к увеличению количества сигналов и уменьшению запаздывания, что будет сопровождаться ростом количества ложных.

300x600 micro deposit_banner_10$ plant_RU

Модель Дюпона (DuPont)

16.11.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Факторный анализ на основе модели Дюпона (DuPont) предполагает декомпозицию коэффициента рентабельности собственного капитала (ROE) с целью определения факторов, оказывающих ... читать дальше

Рентабельность продаж

08.11.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Рентабельность продаж входит в группу коэффициентов рентабельности и показывает сколько денежных единиц чистой прибыли генерируется на 1 денежную единицу выручки ... читать дальше

Прогнозирование рынка от Форекс брокеров: как найти лучшую аналитику и прогнозы?

03.11.2017
Форекс

Неотъемлемая часть деятельности Форекс брокеров — предоставление своим клиентам аналитических продуктов. Это могут быть регулярные и ежедневные прогнозы ... читать дальше

Проблема множественности IRR

01.11.2017
Финансовый менеджмент / Оценка инвестиционных проектов

Проблема множественности IRR (нескольких ставок внутренней нормы доходности) возникает в случае, когда инвестиционный проект имеет неординарный денежный поток ... читать дальше

Анализ чувствительности инвестиционного проекта

25.10.2017
Финансовый менеджмент / Оценка инвестиционных проектов

Анализ чувствительности является методикой, используемой при оценке инвестиционных проектов для определения степени влияния входных параметров проекта на его чистую приведенную стоимость или внутреннюю норму доходности ... читать дальше

Горизонтальный анализ финансовой отчетности

18.10.2017
Финансовый менеджмент / Анализ финансовой отчетности

Горизонтальный анализ, известный также как анализ тенденций, заключается в сопоставлении финансовой информации за ряд учетных периодов для выявления значительных отклонений с последующим определением причин этих отклонений ... читать дальше

Выплата дивидендов акциями

11.10.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Выплата дивидендов акциями заключается в дополнительной эмиссии новых акций и дальнейшем их распределении среди действующих акционеров пропорционально доле каждого из них в акционерном капитале ... читать дальше

Дробление акций

03.10.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Решение менеджмента компании о дроблении акций увеличивает их количество в обращении и пропорционально снижает рыночную цену акции, при этом рыночная стоимость компании остается без изменений ... читать дальше

Обратный выкуп акций

27.09.2017
Финансовый менеджмент / Управление рабочим капиталом

Обратный выкуп собственных акций является процедурой, к которой прибегает руководством компании в моменты, когда ее акции является недооцененными ... читать дальше