Финансовые инвестиции - образовательный центр

информационный портал об инвестициях и инвестиционных инструментах

Бычье поглощение | Bullish Engulfing

Модель (паттерн) разворота «бычье поглощение» (англ. Bullish Engulfing) формируется в конце нисходящего тренда и состоит из двух японских свечей, первой из которых идет медвежья, а второй бычья. При этом длина тела медвежьей свечи не имеет особой важности, главное, чтобы это не была свеча доджи. Однако тело бычьей свечи должно полностью перекрывать тело медвежьей, как это схематически показано на рисунке ниже.

Бычье поглощение

Критерии бычьего поглощения

Для получения надежного сигнала бычьего разворота паттерн должен соответствовать следующим критериям.

  1. На графике должен четко идентифицироваться нисходящий тренд.
  2. В первый день должна сформироваться медвежья свеча, у которой допускаются небольшие тени (относительно длины ее тела).
  3. На второй день цена открытия должна быть существенно ниже, чем цена закрытия в предыдущий, то есть на графике должен быть ценовой разрыв (англ. Gap) вниз.
  4. Тело бычьей свечи должно полностью перекрывать (поглощать) тело медвежьей, то есть цена закрытия на второй день должна быть выше, чем цена открытия в первый. У этой свечи также допускается наличие небольших теней.

Усиление сигнала

Надежность полученного сигнала будет выше, если выполняются следующие условия.

  1. Чем длиннее тело бычьей свечи, тем больший потенциал будет иметь разворот тренда.
  2. Чем больше ценовой разрыв, а также чем выше цена закрытия во второй день цены открытия в первый, тем выше надежность модели бычье поглощение.
  3. Отсутствие теней у бычьей (второй) свечи, а желательно и у медвежьей (первой).
  4. Бычья свеча поглощает не только тело, но и тени медвежьей свечи.
  5. На второй день должен существенно возрасти объем торгов.

Психологическое обоснование

Хотя на рынке продолжает господствовать нисходящий тренд, объем торгов начинает постепенно снижаться. В таких условиях формируется первая свеча модели, для которой характерен низкий объем торгов. На следующий день рынок открывается с ценовым разрывом вниз, что выглядит как продолжение нисходящей тенденции, однако движение начинает терять момент, о чем свидетельствует снижение объема торгов. В это время медведи начинают закрывать свои короткие позиции, а быки открывать длинные, что приводит к закрытию выше уровня открытия предыдущего дня и бычьему развороту. Тем не менее, сигнал от бычьего поглощения нуждается в окончательном подтверждении в виде дальнейшей слабости медведей.

Уровни покупки и Stop Loss

Ключевым уровнем для открытия длинной позиции является цена закрытия второй (бычьей) свечи в паттерне. Однако для окончательного подтверждения необходимо дождаться, чтобы на следующий рынок закрылся выше этого уровня.

Бычье поглощение - определение уровня покупки и Stop Loss

Ориентиром для ордера Stop Loss является ценовой минимум второй свечи бычьего поглощения. Фиксировать убыток необходимо в случае выполнения одного из двух следующих условий:

  • рынок закрылся ниже минимума второй свечи;
  • на дневном графике наблюдаются два последовательных минимума, каждый их которых будет ниже минимума второй свечи.

Пример

На графике акций компании Teco Energy INC (тикерный символ TE) приведен пример подтвердившейся модели бычьего поглощения.

Пример медвежьего поглощения

После длительного нисходящего движения сформировалась медвежья свеча с короткими верхней и нижней тенями, и бычья без нижней тени, что повысило надежность сигнала. Окончательное подтверждение разворота было получено в виде последующей бычьей свечи с ценовым разрывом вверх.

Форекс: подводим итоги 2016 года

07.01.2017
Обзоры рынков

2016-ый год был богат на события, которые стали драйверами международного валютного рынка. По уровню волатильности с ним ... читать дальше

Составляем бизнес-план для нового кафе или ресторана

06.01.2017
Личные финансы

Наверняка каждого из нас посещала мысль о создании собственного бизнеса, а именно об открытии собственного кафе или ресторана. На первый взгляд концепция такой бизнес-модели ... читать дальше

Реестр владельцев акций акционерных обществ

22.12.2016
Долевые ценые бумаги

Согласно Федеральному законопроекту подписанного 02.07.2013 под номером 142-ФЗ "О внесении изменений в подраздел III раздела 1 части первой Гражданского кодекса РФ" все ... читать дальше

Постоянные затраты

08.12.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

Постоянными затратами в управленческом учете являются расходы, величина которых не зависит от объема произведенной или реализованной продукции в рамках релевантного диапазона ... читать дальше

Себестоимость реализованной продукции

01.12.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

Себестоимость реализованной продукции представляет собой сумму расходов на производство продукции, которая была реализована в течение отчетного периода ... читать дальше

Себестоимость произведенной продукции

23.11.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

В управленческом учете себестоимость произведенной продукции представляет собой калькуляцию производственных затрат, которые были понесены в учетном периоде ... читать дальше

Первичные и добавленные затраты

22.11.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

Первичные и добавленные затраты применяются в управленческом учете производственного сектора как показатель эффективности производства конкретного вида продукции ... читать дальше

Затраты на продукт и на период

12.11.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

Одним из подходов классификации затрат в управленческом учете является выделение затрат на продукт и на период. Чтобы понять разницу между затратами на продукт и на период, необходимо ... читать дальше

Прямые и косвенные затраты

10.11.2016
Управленческий учет / Классификация затрат

Под классификацию прямых затрат попадают те из них, которые могут быть легко отнесены к конкретному объекту затрат ... читать дальше